Καθώς η παγκόσμια διακυβέρνηση υφίσταται βαθιές αλλαγές, ο ρόλος του μηχανισμού BRICS Plus στην προώθηση μιας πιο δίκαιης και χωρίς αποκλεισμούς διεθνούς τάξης γίνεται όλο και πιο σημαντικός.
Για να διερευνήσει τον αντίκτυπό του, τις προκλήσεις που αντιμετωπίζει και τις μελλοντικές προοπτικές του, το China Watch, μια δεξαμενή σκέψης που τροφοδοτείται από την China Daily, εγκαινιάζει τη στήλη BRICS Views, φέρνοντας σε επαφή ακαδημαϊκούς, υπεύθυνους χάραξης πολιτικής και ηγέτες της βιομηχανίας για διεξοδικές συζητήσεις σχετικά με θέματα που απασχολούν τον όμιλο.
Ο όμιλος «BRICS Plus» – Βραζιλία, Ρωσία, Ινδία, Κίνα, Νότια Αφρική, Αίγυπτος, Αιθιοπία, Σαουδική Αραβία, Ιράν, Ηνωμένα Αραβικά Εμιράτα και Ινδονησία – έχει αναδειχθεί σε κεντρικό παράγοντα της παγκόσμιας κίνησης προς την απο-δολαριοποίηση.
Αυτή η στρατηγική στροφή αποσκοπεί στη μείωση της εξάρτησης από το δολάριο ΗΠΑ στο διεθνές εμπόριο, τις επενδύσεις και τα νομισματικά αποθέματα.
Οικονομική αυτονομία
Μακριά από το να αποτελεί μια ανταγωνιστική κίνηση κατά των Ηνωμένων Πολιτειών, αντιπροσωπεύει μια ρεαλιστική προσπάθεια των χωρών BRICS να διεκδικήσουν οικονομική αυτονομία και να προστατεύσουν τις οικονομίες τους από εξωτερικούς κλυδωνισμούς.
Το δολάριο ΗΠΑ αντιπροσωπεύει περίπου το 58% των παγκόσμιων συναλλαγματικών αποθεμάτων και το 88% του ημερήσιου τζίρου της αγοράς συναλλάγματος από το 2023. Ωστόσο, αυτή η κυριαρχία δημιουργεί τρωτά σημεία για τις χώρες των οποίων οι οικονομίες είναι στενά συνδεδεμένες με τις επιδόσεις του.
Η Νέα Αναπτυξιακή Τράπεζα, η οποία ιδρύθηκε το 2015 με αρχικό κεφάλαιο 50 δισεκατομμυρίων δολαρίων, αποτελεί μια συγκεκριμένη θεσμική απάντηση στην κυριαρχία του δολαρίου.
Μέχρι το 2023, η NDB είχε εγκρίνει χρηματοδότηση ύψους άνω των 30 δισεκατομμυρίων δολαρίων για έργα υποδομής και βιώσιμης ανάπτυξης σε όλα τα κράτη BRICS, με περίπου το 30 τοις εκατό των κεφαλαίων αυτών να εκταμιεύεται σε νομίσματα εκτός δολαρίου.
Επιπλέον, το Contingent Reserve Arrangement, ένα δίχτυ χρηματοοικονομικής ασφάλειας ύψους 100 δισεκατομμυρίων δολαρίων που δημιουργήθηκε το 2014, παρέχει στήριξη ρευστότητας σε μη δολαριακά νομίσματα κατά τη διάρκεια χρηματοοικονομικών κρίσεων.
Ο μηχανισμός αυτός βοηθά τα έθνη BRICS να μετριάσουν τους κινδύνους που συνδέονται με την αστάθεια του δολαρίου και την πιθανή φυγή κεφαλαίων.
Κατακόρυφη πτώση του μεριδίου για το δολάριο
Οι διμερείς εμπορικοί διακανονισμοί έχουν σημειώσει σημαντικές μετατοπίσεις από το δολάριο.
Για παράδειγμα, το μερίδιο του δολαρίου ΗΠΑ στους διμερείς εμπορικούς διακανονισμούς Ρωσίας-Κίνας μειώθηκε κατακόρυφα από σχεδόν 90 τοις εκατό το 2015 σε 46 τοις εκατό το πρώτο εξάμηνο του 2020, ενώ η χρήση τοπικών νομισμάτων στις διμερείς εμπορικές συναλλαγές Ινδίας-Ρωσίας αυξήθηκε από 6 τοις εκατό σε 30 τοις εκατό μεταξύ 2014 και 2019. Ομοίως, η χρήση του ρενμίνμπι στο εμπόριο της Νότιας Αφρικής αυξήθηκε κατά 65 τοις εκατό μόνο το 2016.
Οι αλλαγές αυτές αντανακλούν μια σκόπιμη στρατηγική για τη μείωση της έκθεσης στις διακυμάνσεις του δολαρίου και την ενίσχυση της εμπορικής σταθερότητας.
Τα έθνη BRICS έχουν επίσης αναπτύξει εναλλακτικά συστήματα πληρωμών για να παρακάμψουν τις παραδοσιακές υποδομές που κυριαρχούνται από τις ΗΠΑ.
Το Σύστημα Διασυνοριακών Διατραπεζικών Πληρωμών της Κίνας και το Σύστημα Μεταφοράς Χρηματοοικονομικών Μηνυμάτων της Ρωσίας προσφέρουν εναλλακτικές λύσεις στο SWIFT, ενώ ο μηχανισμός εμπορικού διακανονισμού με βάση τη ρουπία της Ινδίας αμφισβητεί την κυριαρχία του δολαρίου ΗΠΑ στο περιφερειακό εμπόριο.
Τα συστήματα αυτά ενισχύουν τη χρηματοοικονομική κυριαρχία παρέχοντας ασφαλείς, ανεξάρτητους διαύλους για διεθνείς συναλλαγές. Τα πέντε αρχικά μέλη διέθεταν συνολικά πάνω από 4,5 τρισεκατομμύρια δολάρια σε συναλλαγματικά αποθέματα το 2024. Με τη διαφοροποίηση αυτών των αποθεμάτων σε εναλλακτικά νομίσματα και περιουσιακά στοιχεία – όπως το ευρώ, το γεν και ο χρυσός – οι χώρες αυτές των BRICS στοχεύουν στην ενίσχυση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας.
Τα αποθέματα χρυσού έχουν σημειώσει ιδιαίτερα δραματική αύξηση: Τα αποθέματα χρυσού της Ρωσίας αυξήθηκαν από 1.250 μετρικούς τόνους τον Ιούλιο του 2015 σε πάνω από 2.350 τόνους έως τον Δεκέμβριο του 2023, ενώ τα αναφερόμενα αποθέματα της Κίνας αυξήθηκαν από 1.658 τόνους τον Ιούνιο του 2015 σε περίπου 2.235 τόνους έως τον Δεκέμβριο του 2023.
Κίνδυνοι
Οι αναπτυσσόμενες οικονομίες αντιμετωπίζουν σημαντικούς κινδύνους όταν τα χρηματοπιστωτικά τους συστήματα είναι στενά συνδεδεμένα με το δολάριο ΗΠΑ.
Οι αλλαγές στα επιτόκια των ΗΠΑ, η ποσοτική χαλάρωση ή άλλες νομισματικές πολιτικές μπορούν να προκαλέσουν ροές κεφαλαίων, νομισματική αστάθεια και οικονομική αστάθεια σε οικονομίες που εξαρτώνται από το δολάριο.
Μειώνοντας την εξάρτηση από το δολάριο, τα έθνη του Παγκόσμιου Νότου μπορούν να απομονωθούν από αυτά τα εξωτερικά σοκ και να διατηρήσουν μεγαλύτερο έλεγχο των εγχώριων οικονομικών πολιτικών τους.
Οι κυρώσεις των ΗΠΑ έχουν γίνει ένα ισχυρό εργαλείο οικονομικού καταναγκασμού, ιδίως κατά χωρών όπως η Ρωσία, το Ιράν και η Βενεζουέλα.
Οι προσπάθειες απο-δολαριοποίησης παρέχουν έναν μηχανισμό για αυτά τα έθνη ώστε να διεξάγουν διεθνές εμπόριο και χρηματοδότηση εκτός της εμβέλειας των αμερικανικών κυρώσεων.
Για παράδειγμα, η Ρωσία έχει μειώσει σημαντικά την κατοχή δολαρίων, με το μερίδιο των δολαρίων ΗΠΑ στα διεθνή της αποθέματα να μειώνεται από περίπου 43% τον Μάρτιο του 2018 σε περίπου 10% έως το 2023.
Αυτή η στρατηγική στροφή επέτρεψε στη Ρωσία να διατηρήσει την οικονομική της δραστηριότητα παρά τις δυτικές κυρώσεις.
Προκλήσεις
Παρά την πρόοδο, παραμένουν προκλήσεις για τη δημιουργία μιας πλήρως ολοκληρωμένης χρηματοπιστωτικής αρχιτεκτονικής των BRICS.
Η ανομοιογένεια των οικονομικών δομών, των πολιτικών προτεραιοτήτων και των αναπτυξιακών σταδίων μεταξύ των χωρών μελών περιπλέκει τον συντονισμό.
Επιπλέον, το δολάριο ΗΠΑ διατηρεί την κυριαρχία του στην παγκόσμια χρηματοδότηση και η μετάβαση σε εναλλακτικά συστήματα απαιτεί σημαντικές επενδύσεις και θεσμική ανάπτυξη.
Ορισμένοι επικριτές υποστηρίζουν ότι η αποδολαριοποίηση θα μπορούσε να οδηγήσει σε αύξηση του κόστους συναλλαγών και της πολυπλοκότητας στο παγκόσμιο εμπόριο. Άλλοι εκφράζουν ανησυχίες για το ενδεχόμενο να προκύψουν νέα κυρίαρχα νομίσματα, τα οποία απλώς θα αντικαταστήσουν το δολάριο με ένα άλλο ηγεμονικό νόμισμα.
Ωστόσο, η προσέγγιση των BRICS δίνει έμφαση σε μια διαφοροποιημένη στρατηγική και όχι στην αντικατάσταση του δολαρίου με ένα μόνο εναλλακτικό νόμισμα.
Με τη δημιουργία εναλλακτικών χρηματοπιστωτικών ιδρυμάτων και μέσων, τα έθνη των BRICS θέτουν τις βάσεις για ένα πιο ισορροπημένο παγκόσμιο χρηματοπιστωτικό σύστημα.
Αυτή η μετατόπιση θα μπορούσε ενδεχομένως να μειώσει την αποτελεσματικότητα των πολιτικά υποκινούμενων μονομερών κυρώσεων των ΗΠΑ, να ενισχύσει τη χρηματοοικονομική κυριαρχία των αναπτυσσόμενων οικονομιών και να προωθήσει μεγαλύτερη σταθερότητα στις διεθνείς νομισματικές σχέσεις.
Καθώς οι BRICS συνεχίζουν να διευρύνουν τα μέλη τους, η κίνηση προς την απο-δολαριοποίηση μπορεί να αποκτήσει πρόσθετη δυναμική.
Η δημιουργία ενός νομίσματος των BRICS ή η διευρυμένη χρήση τοπικών νομισμάτων στο εμπόριο θα μπορούσε να αμφισβητήσει περαιτέρω την καθιερωμένη χρηματοπιστωτική τάξη.
Επιπλέον, τεχνολογικές καινοτομίες όπως τα ψηφιακά νομίσματα και η τεχνολογία blockchain προσφέρουν νέους δρόμους για παγκόσμιες συναλλαγές χωρίς τη διαμεσολάβηση του δολαρίου.
Η απο-δολαριοποίηση δεν αποτελεί απειλή για το παγκόσμιο οικονομικό σύστημα, αλλά μια ευκαιρία για τη δημιουργία μιας πιο ανθεκτικής και δίκαιης αρχιτεκτονικής που σέβεται τα κυρίαρχα οικονομικά συμφέροντα όλων των εθνών.
Για τον Παγκόσμιο Νότο, το κίνημα αυτό αφορά θεμελιωδώς την προστασία των εγχώριων οικονομιών από εξωτερικούς κλυδωνισμούς, τη διεκδίκηση οικονομικής αυτονομίας και τη συμμετοχή σε μια πιο πολυπολική παγκόσμια τάξη.
Η εξέλιξη προς ένα πιο διαφοροποιημένο παγκόσμιο χρηματοπιστωτικό σύστημα θα είναι πιθανότατα σταδιακή, αλλά θα μπορούσε τελικά να οδηγήσει σε μεγαλύτερη σταθερότητα και δικαιοσύνη στις διεθνείς οικονομικές σχέσεις.
